低空經(jīng)濟(jì)，這個(gè)在2024年政府工作報(bào)告中首次被列為“新增長(zhǎng)引擎”的產(chǎn)業(yè)，正以驚人的速度重塑中國(guó)經(jīng)濟(jì)的空間格局。

其核心定義可概括為：在垂直高度1000米以下(可擴(kuò)展至3000米)的低空空域內(nèi)，以無(wú)人機(jī)、電動(dòng)垂直起降飛行器(eVTOL)、直升機(jī)等航空器為載體，通過(guò)載人、載貨、作業(yè)等飛行活動(dòng)，帶動(dòng)航空制造、數(shù)字基建、物流運(yùn)輸、應(yīng)急救援等全產(chǎn)業(yè)鏈融合發(fā)展的綜合性經(jīng)濟(jì)形態(tài)。

低空經(jīng)濟(jì)正從“政策熱詞”轉(zhuǎn)變?yōu)椤爱a(chǎn)業(yè)現(xiàn)實(shí)”，成為繼新能源汽車(chē)、光伏之后的又一戰(zhàn)略級(jí)賽道。研究顯示，2023年中國(guó)低空經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)規(guī)模已達(dá)5000億元，預(yù)計(jì)2030年將突破1.5萬(wàn)億元，年復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)18%。

中研普華認(rèn)為，低空經(jīng)濟(jì)將成為繼數(shù)字經(jīng)濟(jì)后的又一戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，但同時(shí)也面臨基礎(chǔ)設(shè)施不足、監(jiān)管滯后等挑戰(zhàn)。

一、低空經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)政策環(huán)境

隨著全球低空經(jīng)濟(jì)進(jìn)入快速發(fā)展期，中國(guó)在這一新興領(lǐng)域展現(xiàn)出強(qiáng)勁增長(zhǎng)勢(shì)頭。中研普華產(chǎn)業(yè)研究院監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示，2021-2023年間，中國(guó)低空經(jīng)濟(jì)相關(guān)企業(yè)注冊(cè)量年均增速超過(guò)30%，資本市場(chǎng)投資熱度持續(xù)升溫。

政策紅利持續(xù)釋放為低空經(jīng)濟(jì)發(fā)展注入強(qiáng)勁動(dòng)力。2023年底，中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議首次將低空經(jīng)濟(jì)列為戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，標(biāo)志著其正式上升為國(guó)家戰(zhàn)略。

工信部數(shù)據(jù)顯示，截至2024年6月，全國(guó)已有超過(guò)20個(gè)省市出臺(tái)專(zhuān)項(xiàng)支持政策，深圳、合肥、成都等地率先開(kāi)展低空經(jīng)濟(jì)示范區(qū)建設(shè)。

國(guó)家空管委辦公室最新指導(dǎo)意見(jiàn)提出，到2025年將建成統(tǒng)一的低空智能融合基礎(chǔ)設(shè)施體系，實(shí)現(xiàn)3000米以下空域分類(lèi)管理。民航局預(yù)測(cè)，到2030年，中國(guó)通航機(jī)場(chǎng)數(shù)量將從目前的400個(gè)增至1000個(gè)，低空飛行審批時(shí)間有望縮短至1小時(shí)內(nèi)。

中研普華產(chǎn)業(yè)研究院《2025-2030年低空經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)深度調(diào)研及未來(lái)發(fā)展現(xiàn)狀趨勢(shì)預(yù)測(cè)報(bào)告》指出，當(dāng)前政策導(dǎo)向呈現(xiàn)三大特征：一是空域管理逐步放開(kāi)，二是基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)加速，三是應(yīng)用場(chǎng)景不斷拓展。但同時(shí)也需注意到，低空經(jīng)濟(jì)法規(guī)體系尚不完善，適航認(rèn)證、運(yùn)行標(biāo)準(zhǔn)等關(guān)鍵制度仍在建設(shè)中。

二、低空經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)鏈

2.1 上游核心部件與關(guān)鍵技術(shù)

低空經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)鏈上游主要包括飛行器制造、動(dòng)力系統(tǒng)、飛控系統(tǒng)等核心環(huán)節(jié)。中研普華調(diào)研數(shù)據(jù)顯示，2023年中國(guó)工業(yè)級(jí)無(wú)人機(jī)市場(chǎng)規(guī)模達(dá)1500億元，其中多旋翼無(wú)人機(jī)占比超過(guò)60%。

電池技術(shù)方面，寧德時(shí)代、億緯鋰能等企業(yè)已開(kāi)發(fā)出能量密度超過(guò)300Wh/kg的航空專(zhuān)用電池，支撐eVTOL續(xù)航突破300公里。

2.2 中游整機(jī)制造與系統(tǒng)集成

整機(jī)制造領(lǐng)域呈現(xiàn)多元化競(jìng)爭(zhēng)格局。大疆在消費(fèi)級(jí)無(wú)人機(jī)市場(chǎng)占據(jù)全球70%份額，而億航智能、峰飛航空等企業(yè)在載人eVTOL領(lǐng)域取得領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)。

中游系統(tǒng)集成商通過(guò)"硬件+軟件+服務(wù)"模式構(gòu)建競(jìng)爭(zhēng)壁壘，如中國(guó)電科38所開(kāi)發(fā)的低空管控系統(tǒng)已在全國(guó)多個(gè)城市部署。

2.3 下游應(yīng)用場(chǎng)景與運(yùn)營(yíng)服務(wù)

物流配送、城市空中交通、應(yīng)急救援構(gòu)成三大核心應(yīng)用場(chǎng)景。順豐、京東等企業(yè)已建立超過(guò)500條無(wú)人機(jī)物流航線(xiàn)，年配送量突破1000萬(wàn)單。

美團(tuán)無(wú)人機(jī)業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人透露，其深圳運(yùn)營(yíng)中心日均配送量已超過(guò)3000單，配送成本較傳統(tǒng)方式降低40%。

三、市場(chǎng)規(guī)模與增長(zhǎng)動(dòng)力

3.1 市場(chǎng)規(guī)模與區(qū)域分布

國(guó)家發(fā)改委宏觀經(jīng)濟(jì)研究院數(shù)據(jù)顯示，2023年中國(guó)低空經(jīng)濟(jì)總規(guī)模突破5000億元，其中粵港澳大灣區(qū)、長(zhǎng)三角、成渝地區(qū)合計(jì)占比超過(guò)65%。

中研普華預(yù)測(cè)模型顯示，到2030年，中國(guó)低空經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到1.5萬(wàn)億元，年復(fù)合增長(zhǎng)率18%。

3.2 核心增長(zhǎng)驅(qū)動(dòng)因素

技術(shù)進(jìn)步、成本下降和應(yīng)用場(chǎng)景拓展構(gòu)成三大增長(zhǎng)引擎。以eVTOL為例，億航智能216機(jī)型單價(jià)已從初期200萬(wàn)美元降至50萬(wàn)美元以下。

中研普華消費(fèi)者調(diào)研顯示，超過(guò)60%的受訪者愿意嘗試城市空中出租車(chē)服務(wù)，價(jià)格敏感點(diǎn)在200-300元/次。

3.3 投資熱點(diǎn)與資本布局

2023年低空經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域融資總額超300億元，同比增長(zhǎng)45%。紅杉資本、高瓴創(chuàng)投等頭部機(jī)構(gòu)加速布局，騰訊、美團(tuán)等產(chǎn)業(yè)資本通過(guò)戰(zhàn)略投資切入賽道。中研普華投研團(tuán)隊(duì)觀察到，資本市場(chǎng)更加青睞具有垂直整合能力的企業(yè)，而非單一技術(shù)或產(chǎn)品提供商。

四、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)與主要參與者

4.1 市場(chǎng)主體分類(lèi)與競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)

當(dāng)前市場(chǎng)呈現(xiàn)"三類(lèi)主體、兩大陣營(yíng)"競(jìng)爭(zhēng)格局：傳統(tǒng)航空制造商(如中國(guó)商飛)、科技企業(yè)(如大疆)、創(chuàng)業(yè)公司(如億航)構(gòu)成三大類(lèi)主體;國(guó)企與民企形成兩大競(jìng)爭(zhēng)陣營(yíng)。中航工業(yè)、航天科工等央企通過(guò)設(shè)立專(zhuān)項(xiàng)基金加速布局，而民營(yíng)企業(yè)在創(chuàng)新效率和市場(chǎng)響應(yīng)速度上更具優(yōu)勢(shì)。

4.2 典型企業(yè)戰(zhàn)略分析

大疆通過(guò)"農(nóng)村包圍城市"策略，先占據(jù)消費(fèi)級(jí)市場(chǎng)再向行業(yè)應(yīng)用延伸;億航智能則聚焦城市空中交通，獲得全球首張載人eVTOL型號(hào)合格證;順豐通過(guò)自建航空物流網(wǎng)絡(luò)，構(gòu)建端到端配送能力。中研普華企業(yè)戰(zhàn)略研究顯示，頭部企業(yè)研發(fā)投入占比普遍超過(guò)15%，遠(yuǎn)高于傳統(tǒng)制造業(yè)水平。

4.3 國(guó)際合作與競(jìng)爭(zhēng)

中國(guó)企業(yè)在全球低空經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力持續(xù)提升。大疆占據(jù)北美工業(yè)無(wú)人機(jī)市場(chǎng)50%份額，億航智能已與東南亞多國(guó)簽訂城市空中交通合作協(xié)議。但與此同時(shí)，美國(guó)Joby Aviation、德國(guó)Volocopter等企業(yè)也在加速技術(shù)迭代，國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈。

五、未來(lái)十年發(fā)展趨勢(shì)預(yù)測(cè)

5.1 技術(shù)演進(jìn)路線(xiàn)

中研普華技術(shù)預(yù)測(cè)團(tuán)隊(duì)認(rèn)為，2025-2030年將迎來(lái)三大技術(shù)突破：一是高能量密度電池商業(yè)化應(yīng)用，二是自主飛行系統(tǒng)達(dá)到L4級(jí)別，三是數(shù)字孿生技術(shù)廣泛應(yīng)用于空域管理。到2030年，90%以上的低空飛行器將實(shí)現(xiàn)智能化運(yùn)行。

5.2 應(yīng)用場(chǎng)景拓展

除現(xiàn)有場(chǎng)景外，低空旅游、農(nóng)業(yè)植保、電力巡檢等新興領(lǐng)域?qū)⒖焖僭鲩L(zhǎng)。中國(guó)旅游研究院預(yù)測(cè)，到2025年低空旅游市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)500億元;農(nóng)業(yè)農(nóng)村部數(shù)據(jù)顯示，無(wú)人機(jī)植保覆蓋率已超過(guò)30%，年作業(yè)面積達(dá)10億畝次。

5.3 商業(yè)模式創(chuàng)新

"飛行即服務(wù)"(FaaS)模式將成為主流，運(yùn)營(yíng)商通過(guò)訂閱制、共享平臺(tái)等方式降低用戶(hù)使用門(mén)檻。中研普華商業(yè)模型分析顯示，到2030年，運(yùn)營(yíng)服務(wù)在低空經(jīng)濟(jì)價(jià)值鏈中的占比將從目前的30%提升至50%。

六、發(fā)展挑戰(zhàn)與建議

6.1 主要瓶頸與挑戰(zhàn)

基礎(chǔ)設(shè)施不足、空域資源緊張、人才缺口大是當(dāng)前三大發(fā)展瓶頸。民航局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，我國(guó)通航飛行員數(shù)量不足1萬(wàn)人，而市場(chǎng)需求超過(guò)5萬(wàn)人。此外，低空通信導(dǎo)航監(jiān)視等基礎(chǔ)設(shè)施覆蓋率不足30%，制約規(guī)?；瘧?yīng)用。

6.2 政策與產(chǎn)業(yè)建議

中研普華研究院建議：一是加快低空經(jīng)濟(jì)立法進(jìn)程，二是建立分級(jí)分類(lèi)管理體系，三是加大基礎(chǔ)設(shè)施投資力度，四是培育復(fù)合型人才。具體可參考深圳經(jīng)驗(yàn)，通過(guò)特區(qū)立法先行先試，再向全國(guó)推廣。

6.3 企業(yè)戰(zhàn)略建議

企業(yè)應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注三大方向：核心技術(shù)自主可控、應(yīng)用場(chǎng)景深度綁定、安全標(biāo)準(zhǔn)體系建設(shè)。中研普華企業(yè)咨詢(xún)案例顯示，成功企業(yè)通常采取"技術(shù)+場(chǎng)景+資本"三輪驅(qū)動(dòng)戰(zhàn)略，在細(xì)分市場(chǎng)建立絕對(duì)優(yōu)勢(shì)。

低空經(jīng)濟(jì)正迎來(lái)黃金發(fā)展期，將重構(gòu)未來(lái)交通體系和產(chǎn)業(yè)生態(tài)。中研普華產(chǎn)業(yè)研究院認(rèn)為，未來(lái)十年將經(jīng)歷三個(gè)階段：2023-2025年為試點(diǎn)示范期，2025-2028年為快速擴(kuò)張期，2028-2030年為成熟運(yùn)營(yíng)期。

中研普華產(chǎn)業(yè)研究院《2025-2030年低空經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)深度調(diào)研及未來(lái)發(fā)展現(xiàn)狀趨勢(shì)預(yù)測(cè)報(bào)告》企業(yè)需把握窗口期，在技術(shù)、場(chǎng)景、模式上持續(xù)創(chuàng)新，方能在萬(wàn)億級(jí)市場(chǎng)中占據(jù)有利位置。需要特別強(qiáng)調(diào)的是，安全發(fā)展是低空經(jīng)濟(jì)的生命線(xiàn)，必須建立全鏈條、多維度的安全保障體系。