普惠金融已從一項(xiàng)政策性倡議，演進(jìn)為中國(guó)金融體系深化改革、服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、促進(jìn)共同富裕的核心戰(zhàn)略支柱。

在數(shù)字經(jīng)濟(jì)浪潮與國(guó)家戰(zhàn)略的雙重驅(qū)動(dòng)下，該行業(yè)正步入一個(gè)高質(zhì)量、可持續(xù)、與技術(shù)深度融合的新發(fā)展階段。

核心發(fā)現(xiàn)與關(guān)鍵數(shù)據(jù)：

市場(chǎng)規(guī)模與滲透率： 截至2023年末，我國(guó)普惠小微貸款余額已突破29萬(wàn)億元人民幣，涉農(nóng)貸款余額超過(guò)56萬(wàn)億元，服務(wù)覆蓋廣度和深度持續(xù)提升。

中研普華產(chǎn)業(yè)研究院《2025-2030年中國(guó)普惠金融行業(yè)全景調(diào)研與未來(lái)趨勢(shì)預(yù)測(cè)報(bào)告》預(yù)測(cè)，在“十五五”期間，普惠金融市場(chǎng)規(guī)模(以貸款余額、保險(xiǎn)密度、數(shù)字支付規(guī)模等綜合衡量)將保持年均復(fù)合增長(zhǎng)率(CAGR)約12%-15%，到2030年，數(shù)字普惠金融服務(wù)將基本覆蓋所有有需求的成年個(gè)體和微型經(jīng)濟(jì)主體。

最主要機(jī)遇：

政策紅利持續(xù)釋放： “十五五”規(guī)劃將明確強(qiáng)調(diào)“增強(qiáng)金融普惠性”，與鄉(xiāng)村振興、科技創(chuàng)新、綠色低碳等國(guó)家戰(zhàn)略緊密耦合，為行業(yè)創(chuàng)造巨大的結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)。

技術(shù)革命深化： 人工智能(AI)、大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈、云計(jì)算等技術(shù)將從風(fēng)控、獲客、運(yùn)營(yíng)等環(huán)節(jié)的“工具”角色，升級(jí)為重塑商業(yè)模式和生態(tài)的“核心驅(qū)動(dòng)力”。

市場(chǎng)需求多元化與精細(xì)化： 小微企業(yè)、個(gè)體工商戶、新型農(nóng)民、Z世代等群體的金融需求從“可獲得”向“好用、易用、適用”躍遷，催生細(xì)分藍(lán)海市場(chǎng)。

最嚴(yán)峻挑戰(zhàn)：

商業(yè)可持續(xù)性難題： 服務(wù)客群風(fēng)險(xiǎn)高、單筆成本高的固有矛盾依然存在，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)與成本控制能力提出極致要求。

數(shù)據(jù)安全與隱私保護(hù)： 數(shù)據(jù)驅(qū)動(dòng)模式下，數(shù)據(jù)合規(guī)使用、隱私邊界界定成為行業(yè)健康發(fā)展的生命線。

數(shù)字鴻溝與金融素養(yǎng)： 部分弱勢(shì)群體(如老年人、偏遠(yuǎn)地區(qū)居民)面臨的“數(shù)字鴻溝”以及普遍不高的金融素養(yǎng)，可能制約普惠金融的實(shí)際效果。

最重要的未來(lái)趨勢(shì)(1-3個(gè))：

趨勢(shì)一：智能化的“精準(zhǔn)普惠”成為主流。 基于AI和大數(shù)據(jù)的動(dòng)態(tài)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、個(gè)性化產(chǎn)品匹配和自動(dòng)化運(yùn)營(yíng)，將實(shí)現(xiàn)從“普”及到“惠”及，從“廣覆蓋”到“深觸達(dá)”的轉(zhuǎn)變。

趨勢(shì)二：生態(tài)化與場(chǎng)景深度融合。 普惠金融將不再孤立存在，而是深度嵌入產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈、政務(wù)民生、消費(fèi)平臺(tái)等具體場(chǎng)景中，形成“金融+非金融”的一體化服務(wù)解決方案。

趨勢(shì)三：綠色普惠金融加速崛起。 “雙碳”目標(biāo)下，支持農(nóng)業(yè)綠色轉(zhuǎn)型、小微企業(yè)節(jié)能改造、綠色消費(fèi)等領(lǐng)域的綠色普惠金融產(chǎn)品與服務(wù)將成為新的增長(zhǎng)極。

核心戰(zhàn)略建議：

對(duì)金融機(jī)構(gòu)： 堅(jiān)定推進(jìn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，構(gòu)建以數(shù)據(jù)為核心資產(chǎn)的智能風(fēng)控與運(yùn)營(yíng)體系;從單一產(chǎn)品提供商向“綜合服務(wù)生態(tài)整合者”轉(zhuǎn)型。

對(duì)政策制定者： 完善數(shù)據(jù)要素市場(chǎng)的基礎(chǔ)制度與標(biāo)準(zhǔn)，平衡創(chuàng)新與監(jiān)管;加強(qiáng)對(duì)重點(diǎn)領(lǐng)域(如鄉(xiāng)村振興、科技創(chuàng)新)的定向政策激勵(lì)。

對(duì)投資者與企業(yè)： 重點(diǎn)關(guān)注在垂直細(xì)分領(lǐng)域擁有核心技術(shù)(如AI風(fēng)控模型)和獨(dú)特生態(tài)場(chǎng)景的創(chuàng)新型科技公司及金融服務(wù)提供商。

結(jié)論： “十五五”將是中國(guó)普惠金融從“量的擴(kuò)張”轉(zhuǎn)向“質(zhì)的提升”的關(guān)鍵五年。成功將屬于那些能夠有效融合政策導(dǎo)向、技術(shù)賦能和市場(chǎng)需求，并成功解決商業(yè)可持續(xù)性難題的市場(chǎng)參與者。

第一部分：行業(yè)概述與宏觀環(huán)境分析 (PEST分析)

行業(yè)定義與范圍：

普惠金融，依據(jù)國(guó)際通行定義與中國(guó)實(shí)踐，是指以可負(fù)擔(dān)的成本，為小微企業(yè)、農(nóng)民、城鎮(zhèn)低收入人群、殘疾人、老年人等傳統(tǒng)金融服務(wù)中的弱勢(shì)群體，提供適當(dāng)、有效的金融服務(wù)。

核心細(xì)分領(lǐng)域包括：普惠信貸(小微貸款、涉農(nóng)貸款)、普惠保險(xiǎn)、數(shù)字支付、儲(chǔ)蓄與理財(cái)服務(wù)等。本報(bào)告重點(diǎn)關(guān)注其商業(yè)化、可持續(xù)的發(fā)展模式。 發(fā)展歷程：

萌芽與探索期(2005-2015年)： “普惠金融”概念引入，小額貸款公司、村鎮(zhèn)銀行等新型機(jī)構(gòu)涌現(xiàn)，主要以線下、人工服務(wù)為主。

政策驅(qū)動(dòng)與數(shù)字化起步期(2016-2020年)：“十三五”規(guī)劃首次納入普惠金融內(nèi)容，原銀監(jiān)會(huì)設(shè)立普惠金融部。移動(dòng)支付(支付寶、微信支付)爆發(fā)式增長(zhǎng)，為數(shù)字普惠打下堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。

高質(zhì)量深化期(2021年至今)： 進(jìn)入“十四五”時(shí)期，監(jiān)管政策更加強(qiáng)調(diào)商業(yè)可持續(xù)性與風(fēng)險(xiǎn)防控。大型銀行紛紛成立普惠金融事業(yè)部，科技巨頭(如螞蟻、騰訊、京東)深度布局，行業(yè)進(jìn)入線上線下融合、科技賦能加速的新階段。

宏觀環(huán)境分析 (PEST)： 政治 (Political): “十四五”規(guī)劃綱要明確提出“增強(qiáng)金融普惠性”，并將其與鄉(xiāng)村振興、共同富裕等國(guó)家戰(zhàn)略緊密掛鉤?！笆逦濉币?guī)劃預(yù)計(jì)將延續(xù)并強(qiáng)化這一導(dǎo)向。

央行通過(guò)定向降準(zhǔn)、普惠金融考核評(píng)價(jià)等手段提供持續(xù)激勵(lì)。同時(shí)，監(jiān)管趨嚴(yán)，對(duì)數(shù)據(jù)安全(《網(wǎng)絡(luò)安全法》、《數(shù)據(jù)安全法》、《個(gè)人信息保護(hù)法》)、反壟斷、金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)提出更高要求，推動(dòng)行業(yè)規(guī)范發(fā)展。

經(jīng)濟(jì) (Economic): 中國(guó)GDP增速轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展階段，內(nèi)需與創(chuàng)新成為核心驅(qū)動(dòng)力。數(shù)量龐大的小微企業(yè)(占市場(chǎng)主體90%以上)是經(jīng)濟(jì)活力的源泉，其融資需求是普惠金融的基本盤。

人均可支配收入增長(zhǎng)催生了大眾理財(cái)、消費(fèi)信貸等需求。然而，經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整期的潛在風(fēng)險(xiǎn)也可能傳導(dǎo)至普惠金融客群，考驗(yàn)風(fēng)控能力。

社會(huì) (Social): 人口結(jié)構(gòu)變化顯著：老齡化社會(huì)帶來(lái)養(yǎng)老、醫(yī)療等普惠保險(xiǎn)需求;Z世代成為消費(fèi)主力，其數(shù)字化、個(gè)性化偏好驅(qū)動(dòng)產(chǎn)品創(chuàng)新。

鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略下，農(nóng)村人口結(jié)構(gòu)優(yōu)化，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體崛起，需求升級(jí)。公眾金融素養(yǎng)逐步提升，但對(duì)金融詐騙的防范意識(shí)仍需加強(qiáng)。普惠金融已成為社會(huì)公平與包容性增長(zhǎng)的重要指標(biāo)。

技術(shù) (Technological): AI與大數(shù)據(jù)是風(fēng)控核心，實(shí)現(xiàn)多維度信用畫像，降低對(duì)抵押物的依賴。區(qū)塊鏈技術(shù)應(yīng)用于供應(yīng)鏈金融，確保交易真實(shí)性，緩解中小微企業(yè)融資難。5G與物聯(lián)網(wǎng)在農(nóng)業(yè)普惠保險(xiǎn)、活體抵押等領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)精準(zhǔn)監(jiān)測(cè)與定價(jià)。

云計(jì)算為中小金融機(jī)構(gòu)提供了低成本、高彈性的IT基礎(chǔ)設(shè)施，降低了參與普惠金融的門檻。技術(shù)已成為普惠金融發(fā)展的最大變量。

中研普華觀點(diǎn)： 宏觀環(huán)境為普惠金融創(chuàng)造了前所未有的有利條件，但政策、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)、技術(shù)四股力量交織影響，要求市場(chǎng)參與者必須具備更強(qiáng)的宏觀洞察力和動(dòng)態(tài)適應(yīng)能力。

第二部分：細(xì)分領(lǐng)域分析

市場(chǎng)發(fā)展： 當(dāng)前，中國(guó)普惠金融市場(chǎng)已形成以銀行為主體，非銀金融機(jī)構(gòu)和金融科技公司共同參與的多元化格局。未來(lái)3-5年，市場(chǎng)將從“增量擴(kuò)張”轉(zhuǎn)向“存量深耕”與“結(jié)構(gòu)優(yōu)化”并存。

普惠信貸： 仍是絕對(duì)主力。預(yù)計(jì)到2030年，余額將超過(guò)50萬(wàn)億元。競(jìng)爭(zhēng)焦點(diǎn)從“跑馬圈地”轉(zhuǎn)向基于垂直行業(yè)知識(shí)(如餐飲、物流)和供應(yīng)鏈數(shù)據(jù)的精細(xì)化風(fēng)控和精準(zhǔn)滴灌。

數(shù)字支付： 市場(chǎng)高度成熟，增長(zhǎng)點(diǎn)在于與線下場(chǎng)景(如縣域商業(yè)、農(nóng)村電商)的深度融合，以及為小微企業(yè)提供集支付、結(jié)算、信貸、營(yíng)銷于一體的SaaS化解決方案。

普惠保險(xiǎn)： 潛力巨大，是下一片藍(lán)海?！盎菝癖！钡某晒︱?yàn)證了普惠型健康險(xiǎn)的需求。未來(lái)，針對(duì)特定人群(如騎手、網(wǎng)約車司機(jī))的意外險(xiǎn)、針對(duì)小商戶的財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)、針對(duì)特色農(nóng)產(chǎn)品的價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)等將蓬勃發(fā)展。

普惠理財(cái)： 隨著“凈值化”轉(zhuǎn)型，如何為低風(fēng)險(xiǎn)偏好的普惠客群提供簡(jiǎn)單、透明、穩(wěn)健的理財(cái)產(chǎn)品成為關(guān)鍵。投教與智能投顧的結(jié)合將是方向。

細(xì)分市場(chǎng)分析(按用戶群體)：

小微企業(yè)/個(gè)體工商戶： 最大且需求最復(fù)雜的客群。需求從短期流動(dòng)性貸款向中長(zhǎng)期投資貸款、結(jié)算、理財(cái)、保險(xiǎn)等綜合金融解決方案升級(jí)。供應(yīng)鏈金融模式是服務(wù)該群體的關(guān)鍵路徑。

新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體(家庭農(nóng)場(chǎng)、合作社等)： 在鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略下最具增長(zhǎng)潛力。需求集中于規(guī)模化種植/養(yǎng)殖貸款、大型農(nóng)機(jī)具融資租賃、農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)等。衛(wèi)星遙感、物聯(lián)網(wǎng)等技術(shù)應(yīng)用正在破解“三農(nóng)”信貸風(fēng)控難題。

城鎮(zhèn)低收入人群及靈活就業(yè)者： 對(duì)消費(fèi)信貸、小額保險(xiǎn)(如意外、醫(yī)療)有穩(wěn)定需求?；谙M(fèi)平臺(tái)和零工經(jīng)濟(jì)場(chǎng)景的嵌入式金融是主要服務(wù)模式。

“一老一小”群體： 老齡化社會(huì)催生養(yǎng)老理財(cái)、養(yǎng)老醫(yī)療險(xiǎn)的巨大需求。針對(duì)青少年的財(cái)商教育及相關(guān)儲(chǔ)蓄產(chǎn)品也開(kāi)始受到關(guān)注。

第三部分：產(chǎn)業(yè)鏈與價(jià)值鏈分析

產(chǎn)業(yè)鏈：

上游： 數(shù)據(jù)與技術(shù)供應(yīng)商。包括政府?dāng)?shù)據(jù)部門(工商、稅務(wù)、司法)、征信機(jī)構(gòu)(央行征信、百行征信等)、金融科技公司(提供AI算法、風(fēng)控模型、云服務(wù))、硬件供應(yīng)商(智能POS機(jī)、物聯(lián)網(wǎng)設(shè)備商)。

中游： 金融服務(wù)提供商。包括大型商業(yè)銀行、股份制銀行、城商行/農(nóng)商行、保險(xiǎn)公司、小額貸款公司、消費(fèi)金融公司、支付機(jī)構(gòu)等。

下游： 終端用戶。即上述的小微企業(yè)、農(nóng)民、各類個(gè)人消費(fèi)者。渠道/場(chǎng)景方也變得日益重要，如電商平臺(tái)、供應(yīng)鏈核心企業(yè)、政務(wù)平臺(tái)等，它們成為觸達(dá)下游用戶的關(guān)鍵入口。

價(jià)值鏈分析：

利潤(rùn)分布： 利潤(rùn)最豐厚的環(huán)節(jié)正向數(shù)據(jù)挖掘、風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)和生態(tài)運(yùn)營(yíng)集中。單純的資金提供方(如部分中小銀行)利潤(rùn)空間被擠壓，而擁有核心風(fēng)控技術(shù)、數(shù)據(jù)資產(chǎn)和客戶場(chǎng)景的機(jī)構(gòu)(如頭部金融科技公司、生態(tài)型平臺(tái))議價(jià)能力最強(qiáng)。

核心壁壘：

技術(shù)壁壘： 基于獨(dú)特?cái)?shù)據(jù)源和先進(jìn)算法構(gòu)建的、經(jīng)過(guò)長(zhǎng)期驗(yàn)證的智能風(fēng)控模型，是最高也是最堅(jiān)固的壁壘。

場(chǎng)景/生態(tài)壁壘： 將金融服務(wù)無(wú)縫嵌入到生產(chǎn)、生活流程中，形成用戶粘性和數(shù)據(jù)閉環(huán)，后來(lái)者難以復(fù)制。

成本控制壁壘： 通過(guò)科技手段將單筆業(yè)務(wù)的運(yùn)營(yíng)成本降至極低水平，是實(shí)現(xiàn)商業(yè)可持續(xù)性的基礎(chǔ)。

議價(jià)能力： 上游的數(shù)據(jù)與技術(shù)供應(yīng)商(尤其是有獨(dú)特?cái)?shù)據(jù)源的)議價(jià)能力在提升。中游的服務(wù)商之間競(jìng)爭(zhēng)激烈。下游用戶的選擇增多，但對(duì)品牌和安全性強(qiáng)的平臺(tái)仍有較高忠誠(chéng)度。

第四部分：行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)分析

本章節(jié)選取中國(guó)工商銀行(市場(chǎng)領(lǐng)導(dǎo)者)、網(wǎng)商銀行(創(chuàng)新顛覆者)、京東科技(典型模式代表-生態(tài)整合型) 作為重點(diǎn)分析對(duì)象，因其分別代表了當(dāng)前普惠金融行業(yè)的主流競(jìng)爭(zhēng)路徑和發(fā)展方向。

中國(guó)工商銀行 – 市場(chǎng)領(lǐng)導(dǎo)者

選擇理由： 作為“宇宙行”，工行在普惠金融貸款余額、客戶數(shù)量上穩(wěn)居市場(chǎng)前列，其動(dòng)向代表了國(guó)有大行踐行普惠金融的戰(zhàn)略方向。

分析維度： 工行依托其龐大的對(duì)公客戶基礎(chǔ)、遍布全國(guó)的網(wǎng)點(diǎn)優(yōu)勢(shì)和強(qiáng)大的資金實(shí)力，通過(guò)“數(shù)字普惠”模式，打造了“經(jīng)營(yíng)快貸”、“網(wǎng)貸通”、“數(shù)字供應(yīng)鏈融資”三大線上產(chǎn)品線。

其特點(diǎn)是“大行做普惠”，利用科技賦能傳統(tǒng)優(yōu)勢(shì)，實(shí)現(xiàn)批量獲客和風(fēng)險(xiǎn)管控。挑戰(zhàn)在于如何保持對(duì)小微企業(yè)個(gè)性化需求的敏捷響應(yīng)。

網(wǎng)商銀行 – 創(chuàng)新顛覆者

選擇理由： 作為中國(guó)首批互聯(lián)網(wǎng)銀行，網(wǎng)科銀行依托阿里生態(tài)，開(kāi)創(chuàng)了“310”(3分鐘申貸、1秒鐘放款、0人工介入)的純線上信貸模式，是技術(shù)驅(qū)動(dòng)普惠金融的典范。

分析維度： 其核心優(yōu)勢(shì)在于深厚的場(chǎng)景(阿里巴巴電商平臺(tái)、支付寶支付場(chǎng)景)和海量的行為數(shù)據(jù)，使其能構(gòu)建遠(yuǎn)超傳統(tǒng)銀行的信用評(píng)估模型。

它專注于“小、散、急”的需求，有效服務(wù)了海量網(wǎng)店店主、碼商等“毛細(xì)血管”用戶。其未來(lái)挑戰(zhàn)在于生態(tài)外獲客能力的拓展以及資本補(bǔ)充渠道。

京東科技 – 典型模式代表(生態(tài)整合型)

選擇理由： 京東科技是“供應(yīng)鏈金融+數(shù)字技術(shù)”模式的杰出代表，展示了如何通過(guò)深度整合產(chǎn)業(yè)和金融來(lái)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。

分析維度： 其以京東自營(yíng)供應(yīng)鏈為核心，將上下游供應(yīng)商、經(jīng)銷商、物流商等全部納入服務(wù)范圍，利用區(qū)塊鏈技術(shù)實(shí)現(xiàn)交易信息透明化，提供從采購(gòu)、存貨到應(yīng)收賬款的全程金融服務(wù)。

這種模式將風(fēng)控前置到產(chǎn)業(yè)鏈管理中，風(fēng)險(xiǎn)更低，粘性更強(qiáng)。其路徑代表了普惠金融從消費(fèi)端向產(chǎn)業(yè)端深化的重要趨勢(shì)。

第五部分：行業(yè)發(fā)展前景

驅(qū)動(dòng)因素：

政策剛性驅(qū)動(dòng)： “十五五”期間，金融供給側(cè)改革將繼續(xù)深化，監(jiān)管指標(biāo)考核將引導(dǎo)金融資源持續(xù)流向普惠領(lǐng)域。

技術(shù)內(nèi)生驅(qū)動(dòng)： AI、區(qū)塊鏈等技術(shù)的成熟度與可信度提升，將從“降本增效”工具演變?yōu)椤澳Ｊ絼?chuàng)新”引擎。

市場(chǎng)需求拉動(dòng)： 經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展要求激活微觀主體活力，小微創(chuàng)新、鄉(xiāng)村振興、綠色轉(zhuǎn)型等領(lǐng)域產(chǎn)生大量新增、升級(jí)的金融需求。

趨勢(shì)呈現(xiàn)：

服務(wù)精準(zhǔn)化： 從“千人一面”的標(biāo)準(zhǔn)產(chǎn)品，走向基于用戶畫像和實(shí)時(shí)場(chǎng)景的“千人千面”動(dòng)態(tài)定價(jià)和個(gè)性化組合。

風(fēng)控智能化： 風(fēng)控模型將從靜態(tài)的信用評(píng)分，進(jìn)化為動(dòng)態(tài)的、預(yù)見(jiàn)性的“風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)與預(yù)警系統(tǒng)”。

產(chǎn)業(yè)融合化： 普惠金融與產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)深度結(jié)合，基于垂直行業(yè)的Know-how，提供“金融+管理+技術(shù)”的綜合解決方案。

監(jiān)管科技化： 監(jiān)管機(jī)構(gòu)將更多運(yùn)用監(jiān)管科技(RegTech)，如數(shù)字孿生、沙盒監(jiān)管，實(shí)現(xiàn)更高效、透明的穿透式監(jiān)管。

規(guī)模預(yù)測(cè)： 中研普華產(chǎn)業(yè)研究院基于宏觀模型和行業(yè)數(shù)據(jù)測(cè)算，預(yù)計(jì)2025-2030年，中國(guó)普惠金融市場(chǎng)的整體規(guī)模(以服務(wù)主體獲得的融資總額、保費(fèi)收入等綜合指標(biāo)衡量)將保持年均12%以上的復(fù)合增長(zhǎng)率。

其中，數(shù)字技術(shù)驅(qū)動(dòng)的普惠信貸和普惠保險(xiǎn)將是增長(zhǎng)最快的兩大引擎。到2030年，普惠金融服務(wù)的可得性將接近100%，服務(wù)的滿意度和適配性將成為新的競(jìng)爭(zhēng)焦點(diǎn)。 機(jī)遇與挑戰(zhàn)(總結(jié)與深化)：

機(jī)遇：

結(jié)構(gòu)性政策機(jī)遇： 綠色金融、科技金融與普惠金融的交叉領(lǐng)域?qū)⒄Q生巨大機(jī)會(huì)。

技術(shù)紅利機(jī)遇： 大模型等AI新技術(shù)有望在智能客服、合同生成、反欺詐等方面帶來(lái)新一輪效率革命。

下沉市場(chǎng)機(jī)遇： 縣域經(jīng)濟(jì)與新農(nóng)村建設(shè)帶來(lái)的廣闊藍(lán)海。

挑戰(zhàn)：

經(jīng)濟(jì)周期挑戰(zhàn)： 宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)可能加劇普惠客群的信用風(fēng)險(xiǎn)。

數(shù)據(jù)孤島挑戰(zhàn)： 數(shù)據(jù)要素流通機(jī)制不健全，仍制約風(fēng)控能力的全面提升。

人才短缺挑戰(zhàn)： 兼具金融業(yè)務(wù)、數(shù)據(jù)技術(shù)和產(chǎn)業(yè)知識(shí)的復(fù)合型人才嚴(yán)重短缺。

戰(zhàn)略建議：

對(duì)市場(chǎng)參與者(金融機(jī)構(gòu)/科技公司)：

深耕垂直，構(gòu)建生態(tài)： 避免大而全的競(jìng)爭(zhēng)，選擇1-2個(gè)熟悉的產(chǎn)業(yè)鏈或客群深度耕耘，構(gòu)建“小生態(tài)”，形成差異化優(yōu)勢(shì)。

科技自研與合作并舉： 在核心風(fēng)控技術(shù)上力爭(zhēng)自主可控，同時(shí)開(kāi)放合作，接入外部合規(guī)數(shù)據(jù)源和技術(shù)服務(wù)，構(gòu)建“朋友圈”。

將ESG(環(huán)境、社會(huì)、治理)和普惠融入基因： 將社會(huì)責(zé)任與商業(yè)利益相結(jié)合，尤其是在綠色普惠領(lǐng)域提前布局，塑造品牌形象。

對(duì)政策制定者：

完善基礎(chǔ)設(shè)施： 加快建立統(tǒng)一、合規(guī)、安全的數(shù)據(jù)要素市場(chǎng)，推動(dòng)涉企信息、政務(wù)數(shù)據(jù)在授權(quán)基礎(chǔ)上的有序共享。

實(shí)施差異化監(jiān)管： 根據(jù)機(jī)構(gòu)規(guī)模、業(yè)務(wù)模式創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)施分級(jí)分類的監(jiān)管沙盒或彈性監(jiān)管，鼓勵(lì)良性創(chuàng)新。

加強(qiáng)金融教育： 系統(tǒng)性開(kāi)展國(guó)民金融知識(shí)普及教育，特別是針對(duì)老年人和農(nóng)村居民，提升全民金融素養(yǎng)和風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)。

中研普華產(chǎn)業(yè)研究院《2025-2030年中國(guó)普惠金融行業(yè)全景調(diào)研與未來(lái)趨勢(shì)預(yù)測(cè)報(bào)告》最后總結(jié)： 中國(guó)普惠金融的“十五五”征程，將是一場(chǎng)關(guān)于技術(shù)深度、模式精度和生態(tài)廣度的綜合競(jìng)賽。

唯有那些真正理解實(shí)體經(jīng)濟(jì)脈搏、善用數(shù)字科技利器、并堅(jiān)守風(fēng)險(xiǎn)底線的企業(yè)，才能在這片充滿希望與挑戰(zhàn)的沃土上，行穩(wěn)致遠(yuǎn)，共享發(fā)展與普惠的紅利。

(本報(bào)告由中研普華產(chǎn)業(yè)研究院出品，更多深度行業(yè)分析，請(qǐng)關(guān)注我院發(fā)布的《中國(guó)普惠金融行業(yè)發(fā)展深度調(diào)研與未來(lái)投資前景預(yù)測(cè)報(bào)告》。)